Cálculo De La Volatilidad Histórica

Cálculo de la volatilidad histórica Descargue la versión comprimida Histórica Volatilidad (35 KB) La hoja de cálculo anterior descargará los precios históricos de las acciones de la Web y calculará la desviación estándar histórica para el rango de valores que especifique. Usted puede descargar datos de existencias tan lejanos como la base de datos de Yahoo !, permite y elegir su propio período histórico de lookback. Y es gratis. La volatilidad es el más crucial de todos los conceptos comerciales de opciones. Los indicadores de volatilidad proporcionan a los comerciantes una estimación de la cantidad de movimiento que un stock se puede esperar para hacer en un marco de tiempo determinado. Esto es crucial para determinar si es probable que una opción expire dentro o fuera del dinero en la fecha de vencimiento. Comprender la volatilidad también ayuda a los comerciantes a entender si una opción es barata / cara en relación con los hechos históricos del instrumento subyacente. Hay dos tipos de volatilidad que vamos a ver: volatilidad implícita y volatilidad histórica. Volatilidad Definición Volatilidad histórica es un cálculo estadístico que indica a los operadores de opciones cómo han sido los movimientos rápidos de precios en un período de tiempo determinado. El método más común para calcular la volatilidad histórica se denomina Desviación Estándar. La desviación estándar mide la dispersión de un conjunto de puntos de datos de su promedio. Cuanto más dispersa (dispersa) los datos, mayor es la desviación. Esta desviación es referida por los comerciantes como volatilidad. No te metas demasiado en tratar de entender cómo y por qué de la desviación estándar, simplemente acepta que todos los comerciantes utilizan este método para determinar la volatilidad histórica. Sin embargo, si desea más de una explicación, puede consultar el Apéndice C de Precios de volatilidad de opciones para un ejemplo calculado de desviación estándar. O bien, puede descargar la hoja de cálculo Historical Volatility. xls para ver un ejemplo de cómo calcular la volatilidad histórica. Se dice que los activos que tienen movimientos de precios grandes y frecuentes son volátiles o se dice que son de alta volatilidad. En consecuencia, los activos cuyos movimientos de precios son lentos y predecibles se dicen como instrumentos de baja volatilidad. Eche un vistazo a los siguientes ejemplos de activos volátiles altos y bajos. Eche un vistazo a los siguientes ejemplos de un stock altamente volátil y un stock de baja volatilidad; alta volatilidad baja volatilidad ¿Por qué la volatilidad es tan importante para los operadores de opciones? Debido a que la volatilidad es una medida de los posibles cambios de precios del activo en el futuro. Se puede esperar que los activos con alta volatilidad tengan grandes cambios de precios en el futuro. Como resultado, se puede esperar que las opciones basadas en activos con alta volatilidad tengan precios más altos. Cuanto mayor sea la volatilidad, más probable es que el activo subyacente se negociará más alto (o más bajo) que el precio de ejercicio en la fecha de vencimiento. Volatilidad implícita La volatilidad implícita es la visión de los mercados de dónde estará la volatilidad en el futuro. Para determinar la volatilidad implícita de una opción, el comerciante debe usar un modelo de precios. Pero por ahora, eche un vistazo a la siguiente ilustración; Volatilidad histórica nos dice lo volátil como activo ha sido en el pasado. Volatilidad implícita es la opinión de los mercados sobre lo volátil que será el activo en el futuro. Podemos decir cómo la volatilidad implícita alta / baja es comparando el precio de mercado de una opción con el valor razonable teórico de las opciones. Esta es la razón por la cual necesitamos usar un modelo de precios de opciones - para determinar el valor razonable de una opción y, por lo tanto, saber si el precio de mercado para la opción está sobre / bajo valor. Cuando el precio de mercado de una opción es mayor que su valor teórico (basado en información pasada) se considera costoso y por lo tanto, si el precio de mercado de la opción es menor que el precio teórico, se considera barato. El Analizador Volcone Otra forma de considerar la volatilidad implícita es comparar el nivel actual de volatilidad implícita con el nivel medio de volatilidad implícita para la misma opción. Es un enfoque sólido, sin embargo, la construcción de su propia base de datos de volatilidad implícita para cada acción de EE. UU. requiere una enorme inversión de tiempo y recursos. Si usted está interesado en esta idea sin embargo, entonces le sugiero que eche un vistazo a la Volcone Analyzer Pro por Opciones de la Universidad. Instantáneamente le dice si una opción es barata o cara en relación con los niveles históricos de volatilidad. Volcone Analyzer Pro